Los titulares de hipotecas australianos se han visto afectados por mayores pagos después de que el Banco de la Reserva elevara las tasas de interés el martes, asestando un nuevo golpe a los presupuestos de los hogares mientras continúa su batalla contra la inflación persistente.
El banco central elevó la tasa de interés clave en 25 puntos básicos hasta el 3,85 por ciento, el primer aumento desde noviembre de 2023.
Según los cálculos de Canstar, un propietario-ocupante con una hipoteca de 600.000 dólares con un plazo restante de 25 años vería sus pagos mensuales mínimos aumentar en 90 dólares, suponiendo que los bancos traspasen esto a sus clientes variables.
Cualquier persona con un préstamo de $1 millón tendrá que pagar $150 más por mes en su hipoteca.
La medida fue apoyada por la mayoría de los economistas y esperada por los mercados financieros después de que la inflación volvió a subir por encima del rango objetivo del RBA del 2 al 3 por ciento.
“La Junta concluyó que era probable que la inflación se mantuviera por encima del objetivo durante algún tiempo y que era apropiado aumentar el objetivo de la tasa de política”, dijo el Comité de Política Monetaria del Banco de la Reserva.
Angus Moore, economista senior del Grupo REA, dijo que la decisión del Banco de la Reserva era ampliamente esperada.
“Esto es en respuesta a una inflación mayor de lo esperado en el trimestre de diciembre y a la caída del desempleo al 4,1 por ciento”, dijo.
“El RBA sigue centrado en la inflación y, con una inflación subyacente por encima tanto del rango objetivo del RBA como de lo que ya había pronosticado en noviembre, los argumentos a favor de un recorte de tipos eran sólidos a principios de año”.
A pesar de las subidas de tipos, Moore dijo que el aumento restaría cierto impulso al mercado inmobiliario.
La gobernadora del Banco de la Reserva, Michele Bullock (en la foto), luchó por mantener la inflación dentro del rango objetivo de la junta.
Angus Moore, economista senior del Grupo REA (en la foto), dijo que la decisión del Banco de la Reserva era ampliamente esperada.
A pesar de las subidas de los tipos de interés, se espera que los precios inmobiliarios en Australia aumenten a lo largo del año
“La tasa de desempleo sigue siendo muy baja, el crecimiento demográfico es sólido y la oferta de viviendas nuevas sigue siendo relativamente limitada”, afirmó.
“Sin embargo, es probable que las tasas de interés más altas este año desaceleren el ritmo de crecimiento de los precios en comparación con el año pasado”.
Los analistas de NAB, Citi, RBC Capital Markets, UBS y Barrenjoey Markets también pronosticaron un segundo aumento este año.
Moore dijo que la trayectoria de la inflación a principios de 2026 será crucial para determinar cómo se moverán las tasas de interés a partir de ahora.
“Por el momento, se espera un nuevo aumento para mediados o finales de 2026, pero que esto suceda dependerá de cuán persistente sea la inflación”, dijo.
Comparar con el director de economía de mercado, David Koch, dijo que la subida de tipos era un mal necesario en la lucha contra la inflación, pero advirtió que los hogares podrían acabar pagando miles de dólares más cada año debido a la subida de tipos.
“El resultado del IPC del trimestre de diciembre de la semana pasada fue un shock. Y no es sólo ese titular, sino la velocidad a la que está aumentando la inflación lo que realmente es aterrador”, dijo.
“Hace apenas unos meses algunos apostadores hablaban de reducir los tipos de interés este año. Definitivamente están fuera de la mesa.
David Koch (en la foto), de Compare the Market, dijo que el RBA está actualmente caminando sobre la cuerda floja
“La inflación ha sido demasiado alta durante demasiado tiempo y es realmente importante que avancemos”.
“El RBA está actualmente caminando sobre la cuerda floja”. Deben tener en cuenta la incertidumbre que estamos viendo en el extranjero y la dirección del dólar australiano antes de actuar demasiado rápido”.
“Es otro golpe para los millones de australianos que tienen una hipoteca, pero desafortunadamente parece ser la medicina que debemos tomar para detener la aceleración de la inflación, o al menos ese es el veredicto del RBA”, dijo Koch.
“Si los bancos lo trasladan, lo que espero, habrá un impacto directo e inmediato en los presupuestos de los hogares, particularmente para los prestatarios con hipotecas más grandes o aquellos que sólo han hecho los pagos mínimos”.
Un aumento de las tasas de interés tendría un impacto directo e inmediato en los presupuestos de los hogares, particularmente para los prestatarios con hipotecas más grandes.
Nuevos datos muestran que poco más del 25 por ciento de los australianos encuestados en enero citaron los costos de hipotecas o alquileres como la mayor presión presupuestaria en los últimos 12 meses.
Los datos de ABS publicados la semana pasada mostraron que el índice de precios al consumidor (IPC) aumentó un 3,8 por ciento en los 12 meses hasta diciembre, frente al 3,4 por ciento de noviembre.
El RBA está luchando por mantener la tasa de inflación persistentemente alta de Australia entre el 2 y el 3 por ciento.
El aumento de las estimaciones oficiales de inflación llevó a la decisión del Banco de la Reserva de mantener las tasas de interés sin cambios durante sus últimas tres reuniones en octubre, noviembre y diciembre de 2025.
