SAN JOSÉ – Ahora se espera que las ganancias de la venta de condominios en San José y Fremont que estaban destinadas a ayudar a los inversionistas a recuperar el dinero que perdieron en un caso masivo de fraude inmobiliario en el Área de la Bahía, alegan investigadores federales, estén muy por debajo de la cantidad necesaria para un reembolso.
Los centros residenciales en 1853 Almaden Rd. en San José y 42111 Osgood Rd. en Fremont se encuentran entre las muchas propiedades del Área de la Bahía asociadas con el administrador de bienes raíces de South Bay, Sanjeev Acharya, y su empresa Silicon Sage Builders.
En 2020, investigadores federales alegaron que Acharya defraudó a cientos de inversores por más de 100 millones de dólares que invirtieron en proyectos dirigidos por Acharya y su empresa.
Según documentos de un síndico designado por el tribunal, Acharya y Silicon Sage a menudo trasladaban rápidamente dinero de los inversores a través de numerosas cuentas bancarias para evitar que el flujo de caja se agotara.
Silicon Sage y Acharya mantuvieron 77 cuentas bancarias diferentes y realizaron al menos 130.000 transacciones bancarias durante un período de ocho años, según documentos presentados por el síndico de la quiebra.
El síndico de la quiebra y su contador forense examinaron las actividades de sólo siete empresas que controlaban a Acharya y su empresa, una revisión que descubrió una complicada red de tratos por parte del administrador de bienes raíces.
“Las transacciones analizadas por el contador forense del síndico de la quiebra mostraron consistentemente que el dinero depositado en una empresa en particular generalmente se transfería a través de múltiples cuentas en cuestión de minutos antes de terminar en la cuenta de una empresa que debía realizar pagos ese día”, dijo el síndico de la quiebra en una presentación del 3 de diciembre ante el Tribunal de Distrito de Estados Unidos.
Acharya y Silicon Sage no hicieron ningún intento por garantizar que el dinero recibido de los inversores por una propiedad en particular se utilizara para esa propiedad. El objetivo principal era mantener el flujo de dinero, dice la demanda.
“Las transferencias parecían realizarse sin tener en cuenta el fin para el que el acreedor o el inversor pretendía utilizar el dinero y, en cambio, servían para cubrir las necesidades diarias de flujo de caja”, informó el administrador concursal al tribunal.
Un síndico de quiebras designado por un juez federal contrató a una empresa para completar la construcción del complejo de 96 unidades en San José y la propiedad de 91 unidades en Fremont. El dinero recaudado de las ventas de condominios está destinado a ayudar a los inversores y otros acreedores a recuperar dinero del presunto fraude inmobiliario. Pero las cosas no salieron según lo planeado.
“Desafortunadamente, los costos de completar los proyectos excedieron las estimaciones originales y tomaron más tiempo de lo esperado”, dijo Kyra Andrassy, asesora legal del síndico de la quiebra, en el expediente judicial.
Varios factores contribuyeron a una disminución en las perspectivas de cuánto dinero podrían recibir los inversores, según muestran documentos judiciales. Se citaron como factores el “impacto económico de la pandemia y los problemas de la cadena de suministro”, así como el fracaso de Acharya y Silicon Sage Builders como desarrolladores profesionales.
“Gran parte del trabajo que se había realizado antes del nombramiento del administrador concursal tuvo que repetirse o repararse debido a una mala ejecución”, informó el administrador concursal al Tribunal Federal. Los proyectos también estuvieron sin utilizarse durante “varios meses”, explicó el administrador concursal.
El síndico de la quiebra contrató a Acres Loan Origination, el prestamista líder en construcción tanto para el proyecto de San José como para el proyecto de Fremont, para completar los condominios.
“El Proyecto Osgood (en Fremont) se completó por completo a principios de 2024 y había vendido todas sus unidades en junio de 2024”, informó el síndico de la quiebra.
Acres recibió $62,7 millones por la venta de los 91 condominios en el proyecto Fremont.
“El proyecto Almadén se completó a finales de 2024 y está en proceso de venta de unidades, aunque la venta avanza más lentamente de lo que esperaban las partes”, explicó el liquidador.
Al 3 de diciembre, el proyecto de condominios de San José había vendido 45 unidades, otras 12 estaban en depósito en garantía y 39 todavía estaban disponibles para la venta. Acres Loan recibió 28,8 millones de dólares en ingresos de las ventas.
Durante los dos primeros años de la quiebra, el síndico de la quiebra vendió diez propiedades que anteriormente pertenecían a empresas controladas por Silicon Sage y Acharya.
Eso incluye la venta por $53,5 millones en 2021 de un complejo de apartamentos de 101 unidades en Balbach Street, cerca del centro de convenciones en el centro de San José.
Según documentos judiciales recientes, el síndico de la quiebra espera confirmar una serie de reclamaciones presentadas contra Silicon Sage y Acharya.
Estos incluyen 483 reclamos presentados por inversionistas por un total de $142,2 millones, así como 89 reclamos por salarios, impuestos y beneficios impagos presentados por ex empleados por un total de $2,3 millones, y 82 reclamos presentados por otros acreedores por un total aproximado de $10,7 millones.
Los acreedores suelen recibir 10 centavos por cada dólar de sus reclamaciones. No quedó inmediatamente claro cuánto recibirían los acreedores e inversores en el caso.
El administrador de la quiebra espera presentar un plan para distribuir fondos a los acreedores en algún momento del primer semestre de este año, según muestran documentos judiciales.
